2026-01-14 11:15:42
广东南粤银行卓越周享182天（10万起）理财产品
2025年12月投资管理报告
报告日：2025年12月31日
广东南粤银行已发行宝盈理财卓越周享182天（10万起）开放式净值型人民币理财产品，截至报告日，本产品存续份额843,085,376.49份，存续余额1,002,788,729.30元，符合监管要求。2025年12月投资管理报告如下：
一、产品信息
产品代码 |
ZYZXC182 |
产品名称 |
宝盈理财卓越周享182天（10万起）开放式净值型人民币理财产品 |
产品简称 |
卓越周享182天（10万起） |
产品登记编码 |
C1083021000123 |
产品类型 |
开放式净值型 |
产品期限（天） |
10956 |
产品起始日 |
20210507 |
产品到期日 |
20510506 |
业绩比较基准 |
2.5%-3.1% |
理财产品管理人：广东南粤银行股份有限公司
理财产品托管人：中国光大银行
二、报告期产品净值
截至2025年12月31日，产品单位净值为1.18942726。本报告期内，产品存续规模如下：
日期 |
份额净值 |
累计净值 |
产品存续份额（份） |
20251231 |
1.18942726 |
1.18942726 |
843,085,376.49 |
20251130 |
1.18844822 |
1.18844822 |
882,760,510.15 |
20251031 |
1.18737420 |
1.18737420 |
899,387,900.44 |
20250930 |
1.18370691 |
1.18370691 |
918,054,223.24 |
20250831 |
1.18395715 |
1.18395715 |
934,869,095.96 |
20250731 |
1.18223246 |
1.18223246 |
957,161,401.08 |
20250630 |
1.18088687 |
1.18088687 |
974,335,136.15 |
20250531 |
1.17855712 |
1.17855712 |
1,020,327,503.16 |
20250430 |
1.17501311 |
1.17501311 |
1,028,503,827.10 |
20250331 |
1.17177328 |
1.17177328 |
1,030,724,917.64 |
20250228 |
1.16849493 |
1.16849493 |
1,089,525,282.41 |
20250131 |
1.16989676 |
1.16989676 |
1,070,190,212.42 |
相关投资收益及计算方法，请具体查阅对应的产品说明书及信息公告。本报告期最后一个市场交易日份额净值为1.18942726，份额累计净值为1.18942726，资产净值为1,002,788,729.30元，杠杆水平为116%。
三、期末资产持仓
资产类别 |
穿透前金额（万元） |
穿透后金额（万元） |
穿透后占全部产品总资产的比例（%） |
公司债券 |
52,037.19 |
57,689.15 |
48.88 |
信托产品 |
18,766.83 |
0.00 |
0.00 |
企业债务融资工具 |
17,147.65 |
18,589.33 |
15.75 |
商业性金融债 |
13,454.28 |
19,504.94 |
16.53 |
企业债券 |
8,760.04 |
8,760.04 |
7.42 |
政策性金融债 |
6,159.00 |
7,265.71 |
6.16 |
现金及银行存款 |
357.90 |
627.15 |
0.53 |
资产支持证券 |
0.00 |
4,066.48 |
3.45 |
他行发行的同业存单 |
0.00 |
1,002.71 |
0.85 |
国债 |
0.00 |
509.31 |
0.43 |
合计 |
116,682.89 |
118,014.82 |
100 |
四、前十大投资资产明细
序号 |
资产名称 |
资产余额（万元） |
资产余额占比（%） |
1 |
25九洲江01 |
8,018.95 |
6.79 |
2 |
22广发Y3 |
7,463.28 |
6.32 |
3 |
23三峡Y1 |
6,523.88 |
5.53 |
4 |
25交房04 |
5,969.95 |
5.06 |
5 |
23国开02 |
5,127.82 |
4.35 |
6 |
21南网03 |
4,499.29 |
3.81 |
7 |
21中航01 |
4,096.43 |
3.47 |
8 |
华发R3优 |
4,066.48 |
3.45 |
9 |
25三水F1 |
3,959.30 |
3.35 |
10 |
国新YK02 |
3,597.67 |
3.05 |
注：本表列示穿透后投资交易规模占比较高的前十项资产
五、风险分析
（一）产品的流动性风险情况
本产品主要投资于固定收益类资产，对各投资品种的收益率、流动性、信用风险、利率敏感性进行分析，在保证流动性的前提下，主动构建及调整投资组合，力争获取超额收益。报告期内，本产品保持有一定比例的高流动性资产，变现能力强，为产品的流动性提供支持；并通过足够分散化的投资构建具有较好流动性、风险可控的资产组合；此外本产品留有较为充足杠杆空间，使组合的流动性风险处于可控范围内。报告期内，本产品未发生重大流动性风险事件。 |
（二）产品的投资风险情况
1.产品债券持仓风险及价格波动情况
受各种市场因素、宏观政策因素等的影响，理财产品所投资的资产价格会上下波动，从而影响理财产品本金及收益。2025年以来，债券市场利率波动加剧，产品的组合净值跟随债市行情波动。本产品的组合资产总体信用资质良好，中高评级的债券类资产占比较高，投资组合分散性强，信用风险敞口暴露较低，组合估值波动主要来自市场利率波动的影响。截止报告日，本理财产品投资组合持有的债券资产价格波动均在可控范围内。 |
2.产品股票持仓风险及价格波动情况
无 |
3.产品衍生品持仓风险及公允价值变动情况
无 |
六、投资账户信息
序号 |
账户类型 |
账户编号 |
账户名称 |
开户单位 |
1 |
托管行账户 |
52770188000095985 |
广东南粤银行卓越周享182天（50万起）理财产品专户 |
中国光大银行湛江分行营业部 |
2 |
中债账户 |
000000514112001 |
宝盈理财卓越周享182天（50万起）开放式净值型人民币理财产品 |
中央结算公司 |
3 |
上清所账户 |
100023741840012 |
南粤光大卓越周享182天资金结算专户 |
银行间市场清算所 |
4 |
交易所账户 |
10271038 |
南粤宝盈理财182天 |
万联证券股份有限公司 |
七、报告期内关联交易情况
（一）产品持有关联方发行或承销的证券
序号 |
关联方 |
资产名称 |
买入交易金额（元） |
份额 |
1 |
广东粤财信托有限公司 |
粤财信托·粤盈稳利1号集合资金信托计划 |
184,290,979.45 |
175,904,352.16 |
（二）其他重大关联交易
无 |
八、投资非标准化债权及股权类资产清单
序号 |
融资客户 |
项目名称 |
剩余融资期限（天） |
收息频率 |
风险状况 |
1 |
/ |
/ |
/ |
/ |
/ |
九、产品整体运作情况
本产品在严格控制风险和保障流动性的前提下，密切关注债券市场的运行状况和风险收益特征，采取积极的投资策略。资产配置上以固定收益类为主，精选各类别债券品种投资，同时配置有一定比例的信托计划增厚产品收益。在投资策略上，一方面在严控信用风险基础上，挖掘信用债票息收益和品种利差，适当配置含权债券，重点精选价值被低估的个券，增厚产品收益；另一方面，根据市场情况，择机采用杠杆策略和久期策略，攫取资本利得，在把控流动性风险、杠杆水平和组合久期的前提下加强产品收益，力争在谨慎投资的基础上，实现组合的稳健增值。
（一）本产品自成立至本报告日，产品管理人恪尽职守、勤勉尽责、谨慎管理，忠实履行有关法律、行政法规和相关文件的规定。
（二）截至本报告日，所有投资资产正常运营，未发现有异常情况或不利情况。
（三）本产品自成立至本报告日，没有发生涉诉及诉讼等损害投资者利益的情况。
特此公告
广东南粤银行股份有限公司
2025年12月31日
